摩根大通:比特幣長期或升至14.6萬美元,但欲替代黃金避險價值仍前路漫漫

比特幣突破3萬美元的驚人上漲震驚了華爾街,摩根大通表示,隨著比特幣與黃金展開競爭,它的長期價值可能升至14.6萬美元。然而比特幣的波動性將需要大幅下降才能匹配黃金市場價值,但這種數字貨幣可能還有更長的路要走。

摩根大通:比特幣長期或升至14.6萬美元,但欲替代黃金避險價值仍前路漫漫

比特幣長期或漲至14.6萬美元,然波動性過大仍阻礙其被市場認可


在周一(1月4日)發布的一份報告中,摩根大通(JPMorgan)大膽設定了比特幣的長期目標價,聲稱這種炙手可熱的加密貨幣可能上漲至14.6萬美元,與黃金爭奪“替代貨幣”的地位。但是,要實現這一點仍有條件。

通過價格乘以流通中的比特幣總數計算的比特幣的市值目前已超過5750億美元。據摩根大通(JPMorgan)稱,這一價格必須上漲4.6倍,才能與2.7萬億美元的個人黃金投資相匹配。

要讓比特幣的市值達到這個水平,它的價格波動性需要大幅下降,才能讓機構投資者有信心進行大筆押注。比特幣的劇烈波動眾所周知,周一(1月4日),比特幣價格就曾大幅下跌,在達到3萬美元的水平幾天後,一度跌至3萬美元以下。

摩根大通的策略師表示,這種基於比特幣與投資黃金的市值的上行,是以比特幣波動與金價波動趨同為條件的。其原因是,對大多數機構投資者來說,每一類資產的波動性都關係到投資組合的風險管理,而某一類資產的波動性越高,其被市場認定的風險屬性也就越強。

2020年漲勢或不同於2017年的泡沫


懷疑論者認為,比特幣2020年的反彈(漲幅超過300%)讓人想起了2017年的市場泡沫。他們認為這是一種沒有內在價值的投機性資產,是一個可能在某個時刻破裂的泡沫。

不過加密貨幣多頭人士表示,比特幣最近的反彈與2017年後期的泡沫明顯不同,當時比特幣價格飆升至接近每枚2萬美元,但在次年跌至3122美元的低點。二者區別在於機構投資者開始買入,這被視為對數字資產至關重要的信心提振。

不過,摩根大通表示,機構投資者湧入比特幣市場,是其2020年行情與2017年的區別所在。比特幣和黃金之間的波動趨同不太可能很快發生,在我們看來,這是一個多年的過程。這意味著,上述14.6萬美元的比特幣理論目標價應被視為長期目標。

大量資金湧入比特幣,然摩根大通曾對其質疑


許多機構投資者正在使用greyscale的比特幣信托(Bitcoin Trust)等投資工具,作為購買比特幣的手段。摩根大通(JPMorgan)的數據顯示,自10月中旬以來,已有超過30億美元資金流入了greyscale的比特幣信托基金(Grayscale Bitcoin Trust),而黃金ETF則損失了70億美元。

一些投資者可能會發現,摩根大通為比特幣設定的高目標價格有些矛盾。摩根大通首席執行官傑米.戴蒙(Jamie Dimon)曾稱這種加密貨幣是一種“欺詐”,並表示比特幣狂熱讓人想起17世紀的鬱金香狂熱。然而,戴蒙更支持作為比特幣等數字貨幣基礎的區塊鏈技術。摩根大通在這一領域投入了大量資金,創造了自己的數字貨幣JPM Coin,並成立了專門用於區塊鏈的新部門。

摩根大通:比特幣長期或升至14.6萬美元,但欲替代黃金避險價值仍前路漫漫
(比特幣美元日線圖)

英鎊1.36附近徘徊,美參院補選靴子落地美元反彈,疫情封鎖恐迫使英銀加速放大招

周四(1月7日)歐市盤中,英鎊兌美元持於兩年半高點1.3704下方,目前交投於1.36附近,美國民主黨在佐治亞州參議院選舉中大獲全勝提升了美國擴大財政刺激的前景,令投資者繼續拋售國債,美債收益率上漲給與美元一定提振,而外界揣測英國央行可能較早引入負利率,以對抗第三次疫情封鎖給經濟造成的打擊,此外英國封鎖對經濟影響的擔憂進一步打壓英鎊。

英鎊1.36附近徘徊,美參院補選靴子落地美元反彈,疫情封鎖恐迫使英銀加速放大招

市場越發擔憂直至2月中旬的英國第三輪封鎖舉措將影響經濟,進一步打壓英鎊。為遏製病毒傳播的限製舉措料放慢經濟複蘇,或迫使英國央行進一步放寬政策。貨幣市場目前預期英國央行會早在5月將利率降至負值,在上月剛達成英國脫歐貿易協議後預期的時間是8月。

英國央行行長貝利預測與歐盟達成的貿易協議或最終導致英國經濟損失超過800億英鎊(1090億美元)。他的講話可能重新引發有著政治意味的脫歐問題辯論,貝利在英國12月31日退出歐盟以來他的首次公開評論中支持了財政監督機構--預算責任辦公室(OBR)發出的警告,即從長期來看,國內生產總值將比該國仍留在歐盟的情形低多達4%。

貝利在下議院財政委員會講話時表示,該協議與英國央行在11月份的預測大致相符,當時央行官員估計三年內將對經濟造成2%的衝擊。但他還指出,正如OBR所預計的那樣,這些成本將隨著時間的推移而增加;OBR以及我們的模型都顯示,隨著時間推移--因為它會影響很長的一段時間,並且經濟的實際方面會進行調整--可能有大約3%到4%的影響。

荷蘭合作銀行表示,英國與歐盟在聖誕節前達成的貿易協議未能大幅提振英鎊,歐元兌英鎊重回0.900上方,2021年底之前歐元兌英鎊將達到0.87。盡管英國疫苗項目的相對快速推出使得對H2的樂觀情緒得以持續,圍繞“雙重”衰退風險的預期已經出現,涉及到今年頭幾個月前景的惡化。市場也在消化英國央行今年晚些時候降息10個基點的風險增加,盡管我們可能不得不等待英國央行2月4日的下次政策會議,以獲得進一步的政策線索。

該行認為,除了經濟障礙,政治因素也有可能拖累英鎊。隨著評論人士試圖評估脫歐對經濟的初步影響,以及圍繞金融服務等價性等相關問題的討論持續存在,脫歐局勢料持續引人注目。蘇格蘭議會選舉將於5月舉行。民意調查顯示,斯特金的蘇格蘭民族黨可能在選舉後成為蘇格蘭議會最大的政黨,預計其宣言將呼籲就獨立進行第二次公投,2016年蘇格蘭投票支持留在歐盟。

該行的核心觀點是,2021年下半年隨著英國經濟增長的預期反彈,英鎊可能會對歐元有所彌補,然而未來幾個月英鎊仍可能面臨許多障礙。

技術面來看,大華銀行認為,未來幾周英鎊兌美元料交投於1.3460-1.3710區間,上日預計匯價將繼續反彈,但不太可能上攻1.3710,升至1.3671後跌至1.3536,此後反彈略收跌於1.3610,急劇震蕩導致前景不明,目前料交投於1.3550-1.3680區間。
英鎊1.36附近徘徊,美參院補選靴子落地美元反彈,疫情封鎖恐迫使英銀加速放大招
北京時間21:02,英鎊兌美元報1.3602/04。

紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子

周四(1月7日)紐市盤前,美元指數走高迎本周首陽,美國政局逐漸明朗,國會確認拜登當選總統。英鎊兌美元波動不大,外界揣測英國央行可能較早引入負利率。現貨黃金小幅震蕩,投資者在評估多空消息的綜合影響。美油小幅上漲迎三連陽,因全球最大產油國沙特單方面同意在未來兩個月減產100萬桶/日,而且美國原油庫存下降。
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子

★近期熱點提要★


10年期美債收益率跳漲升破1%,市場熱錢轉移陣地流向歐係新興市場貨幣
① 10年期美債收益率在本周勁升突破1%關口,為自2020年3月以來首見,因市場押注美國民主黨人贏得參議院補選全面執政之後,將會采取激進的財政政策,從而進一步推高赤字與債務水平,並同時抬升通脹預期;
② 而摩根大通的分析師指出,美債價格在美國通脹預期升溫大背景下的回落,意味著全球資金將尋找更加有利可圖的去處,在此狀況結局全球經濟有望在新冠病毒疫苗配合下複蘇的大背景下,新興市場貨幣將成為市場熱錢的新去處。
③ 去年下半年以來,亞洲新興市場貨幣已經錄得了一波可觀的升值幅度,而眼下,這個趨勢在向歐洲邊緣新興市場經濟體貨幣轉移。周四日內,土耳其裏拉匯價兌美元逆勢大漲創四個半月新高,而波蘭茲羅提則兌歐元創出新高,同時俄羅斯盧布匯價近日以來也已顯著走強

快訊!彭斯宣布:拜登當選
英國《衛報》美國《華盛頓郵報》等剛剛消息:美國國會參議院議長、副總統彭斯剛剛在聯席會議上宣布拜登勝選。他表示,拜登“獲得306張選票”,特朗普“獲得232張選票”。(環球網)

疫情嚴峻,菅義偉發布“緊急事態宣言”
日本共同社消息,日本首相菅義偉1月7日正式發布“緊急事態宣言”,新冠病毒疫情嚴峻的首都圈1都3縣將從8日起進入為期一個月的緊急事態,預計持續至2月7日。(環球網)

市場暫時淡定看待美國國會暴力事件,若情勢升級將引發擔憂
① 美國總統特朗普的支持者周三闖入國會大廈,企圖推翻特朗普敗選結果的畫面,在全球掀起震撼,但多數投資者將這起動亂視為一次短暫事件,不太可能對資產價格造成持續性影響。
② 基金經理人關注焦點放在未來美國政府支出加大的可能性,因為民主黨贏得佐治亞州的兩席參議員席位後,取得了參議院控製權。
③ WisdomTree資產管理公司固定收益策略部門主管Kevin Flanagan稱,“市場視(這場動亂)為一次性事件,希望不會進一步發展,”“這便是為什麼你會看到這麼平淡的反應。”
④ 不過分析師對萬一形勢惡化時的市場波動發出警告。保德信金融集團的首席市場策略師Quincy Krosby說:“如果這種情形繼續下去...你會看到追求安全性的交易出現”。
⑤ Inverness Counsel首席投資策略師Tim Ghriskey也警告稱,如果混亂局面升級,股市可能受創,但表示投資者對此反應從容。“對投資者來說,從電視上看到這些事情的發生給人帶來視覺衝擊。這些都會過去,拜登將被宣布為下任總統。投資者似乎是這麼想的”。

英國4000家金融公司因疫情面臨破產
英國金融行為監管局(FCA)周四表示,由於疫情影響,英國約4000家金融公司面臨高度的破產風險。FCA消費者與競爭事務執行主任米爾斯表示:“截至10月底,我們已確定了4000家金融服務公司,他們的財務彈性較低,破產風險較高。這些公司主要是中小企業,大約30%的公司有可能在破產時造成損害。”

★歐洲時段外匯行情回顧★


歐洲時段,美元指數大幅上漲,現報89.78,漲幅0.43%,因美國政局前景在參院補選結束後趨於明朗,市場利空消息暫時出盡。投資者因而正將注意力更多轉向此後於周五出爐的12月非農就業數據。不過,鑒於此前周三出爐的ADP就業數據已經提前揭示了就業表現受到疫情及政治不確定性衝擊的影響,非農數據表現一如預期遜色的影響對於美元指數的進一步拖累料有限,但如果數據意外向好,美元指數可望錄得更大幅度的反彈。不過,美元指數當下的反彈幅度卻仍然非常有限,日線圖上自去年11月美國大選日開始的持續單邊下行趨勢仍未得到有效反轉,市場仍在等待來自美國政治領域更多消息面狀況支撐。短線阻力區間在10日均線89.90,以及前期雙重反彈高位89.95-90.00區間,如果本周收盤前能夠在90關口站穩,那麼之後進一步攻破90.35-40區間將有望宣布中期築底趨勢的初步完成。
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
美元指數日線圖)

歐洲時段,歐元兌美元大幅下跌,現報1.2269,跌幅0.47%,因美元疲軟。策略師們指出,歐元正在向1.25逼近,過去六年來其從未持續高於這一水平,因為歐洲央行口頭表示會阻止歐元走高。法國農業信貸銀行G10外匯研究主管Valentin Marinov表示:“我相信,如果歐元還能持續上漲的話,1.25是歐洲央行認為歐元進入高估值的門檻,而這會損害歐元區在國際上的競爭力。不過,歐洲央行可能在歐元尚未升至該位置就開始口頭干預,尤其是如果歐元區通脹繼續令人失望的話。”
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
歐元兌美元日線圖)

歐洲時段,英鎊兌美元幾乎持穩,現報1.3605,跌幅0.02%,外界揣測英國央行可能較早引入負利率,以對抗第三次疫情封鎖給經濟造成的打擊。三菱日聯金融集團(MUFG)分析師周四在報告中稱,“第三波封鎖措施對英國經濟的衝擊,將增加英國央行的壓力,可能2月的下次會議就得采取額外的貨幣刺激。我們現在預計,英國央行2月將把利率降至負值,指標利率從0.10%調降到負0.15%。”Legal and General Investment Management投資組合經理Justin Onuekwusi說,“我們對英鎊整體仍持正面看法。英國退歐的風險已去除,但英鎊其實還沒有回到正常水平,因此我們可開始考慮英鎊兌其他貨幣的估值。我們認為它仍相當被低估,尤其是新冠病毒新毒株不會隻限於是英國的現象。負利率肯定是個風險,不過那並非我們的基本預期。”
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
英鎊兌美元日線圖)

歐洲時段,美元兌日元大幅上漲,現報103.6,漲幅0.54%,美元兌日元在周四日內走升,持於103關口上方,隔夜以來受市場消息情緒反轉影響,日元匯價已經開始承壓下跌,一方面,美元指數在美國政局不確定性有望最終塵埃落定的背景下暫時觸底回升,另一方面,日本本土近日爆發性新增的新冠病毒感染人數也令投資者感到忌憚,並且可能引發日本官方的進一步行動。推動美元兌日元進一步回升走強的消息便還在於,日本財務省、央行及金融聽將於北京時間周四15點30分舉行緊急會議討論全球金融市場,這無疑也提升了日本官方考慮干預打壓日元匯率的可能性。除此之外,日本本土的防疫形勢以及相應的對策,也會在此後更加受到矚目。
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
美元兌日元日線圖)

歐洲時段,現貨黃金小幅震蕩,現報1918.18美元/盎司,跌幅0.02%,因美國民主黨贏得參議院控製權,令市場預期將會有更多刺激政策出台,不過美債收益率衝高令金價被壓製在上日所及的兩個月高點下方。DailyFX匯率策略師Ilya Spivak表示,“金價自周三拋盤觸底回升之後,我們見到一些修正,”因市場思慮進一步刺激政策對經濟及資產的影響。 美債收益率仍力守在1%以上,協助美元自多年低點反彈,從而妨礙金價漲勢。OANDA資深市場分析師Jeffrey Halley表示,“美國收益率得要上漲好大一段,才能夠推翻美元空頭市場。“美元2021全年料將走貶,美債收益率可能從當前水準小漲,但不會一路直奔高點,這樣的環境下金價將會有熱絡表現。”
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
現貨黃金日線圖)

歐洲時段,美油小幅上漲,現報50.84美元/盎司,漲幅0.41%,因全球最大產油國沙特單方面同意在在未來兩個月減產100萬桶/日,而且美國原油庫存下降。目前還不清楚特朗普總統的支持者衝擊國會,會對油市產生怎麼樣的影響,不過部分分析師認為當選總統拜登政府將會打擊美國石油生產。OANDA的資深市場分析師Edward Moya說,“美國原油看來會上漲,因為拜登政府將會壓低美國原油產量,沙特額外減產100萬桶/日初步緩解了供應過剩的擔憂...,”StoneX的能源市場分析師Kevin Solomon說,“如果美國指標油價明確突破每桶50美元並漲至更高,將會鼓勵美國增加供應,這從長期來看或許會令許多OPEC+成員國感到困擾。”
紐市盤前:美國政局漸明朗,美元指數迎本周首陽;美油升破51關口,供給端料被卡脖子
(美油日線圖)

機構觀點


加拿大帝國商業銀行:美聯儲12月紀要並無實質性意外之處
加拿大帝國商業銀行發表了對美聯儲12月會議紀要的看法,此次紀要沒有顯示出實質性的意外,政策製定者討論了如何傳達最終實現充分就業目標的實質性進展,並在一段時間內看到通脹超過2%;因此所有參與者都認為,12月份繼續至少以目前的速度購買國債是合適的,隻有幾位與會者對考慮加大對較長期債券的購買持開放態度,許多與會者指出,美聯儲應在可能改變購買步伐之前,盡早“清楚地”告訴市場其對進展的評估,一旦達到“進一步取得實質性進展”的門檻,資產購買速度逐步減少將是“漸進的”,2013年美聯儲計劃削減資產購買時,引發了市場上的“量減恐慌”,美聯儲希望這次避免這種情況。

摩根大通亞洲投資策略主管Alexander Wolf:美國國債收益率上漲為新興市場資產帶來利好
美國國債收益率上漲應被視為新興市場資產的利好因素。我們看好2021年新興市場的表現,不認為佐治亞州的競選會實質性地改變前景。此外,新興市場將繼續受到美元疲軟和強勁複蘇勢頭的支撐。認為美國出台更多刺激措施以及美國經常性賬戶的進一步擴大,會使美元貶值走低。在某種程度上,可以用“風險”一詞代替新興市場,這是目前的主要共識,但正如去年年底警告的那樣,共識交易總是危險的,事情可能並非如此簡單。

道明證券:美油價格有望站穩50美元
① 道明證券策略師認為,沙特減產和OPEC對需求疲軟的靈活反應很可能會使美國原油期貨價格在50美元/桶上方站穩腳跟,而布倫特原油價格在不久的將來也會升破55美元,由於OPEC+將在2月和3月出現大量庫存減少,油價大幅反彈,這是OPEC+決定比先前預期的增產42.5萬桶/日,以及沙特阿拉伯誓言單方面實施100萬桶/日的自願減產的直接結果,總的來說,能源市場將OPEC+的決定解讀為新年禮物;
② 由於沙特減產以及總體願意靈活應對需求疲弱,很可能會看到美國原油價格升向50美元,布倫特原油升破55美元,盡管如此,市場不應預期油價上漲將演變成遠高於上述水平,因為價格上漲可能被視為給美國頁岩生產商注入了活力,否則預計美國頁岩生產商的產量增長前景將黯淡;美國的產出增長將無法抵消該協議所帶來的大量庫存減少,除非價格大幅上漲,超過盈虧平衡點,這表明地緣政治風險可能仍是2021年能源市場的主要下行風險。

大華銀行:美元兌日元有望階段性築底,後市將在102.50-103.65區間持續震蕩
① 大華銀行分析師指出,在美國參院補選結果出爐,政治 不確定性影響暫時淡出之後,美元兌日元將有望重新進入盤整周期,短線暫時難以再有進一步的下破空間,低位箱體盤整走勢將持續一段時間,直至有新的重磅消息事件出爐;
② 該行指出,美國大選以來美國本國的政局及財政政策壓力一直拖累美元走軟,而眼下相關壓力終於有望緩解,在此狀況下,匯價將重新受到與全球疫情相關的風險情緒影響。而近日在日本本土疫情加速爆發的環境下,資本向日本市場轉移的動力也開始衰退,這意味著美元兌日元後市或重新成為具有同等價值的避險貨幣,因此其相互走勢也將重新恢複同步性,在窄幅區間內波動;
③ 大華銀行因此預計美元兌日元將在102.50-103.65的區間盤整相當一段時間,因日本官方幹涉日元匯價的意圖眼下已經有所升溫,這將阻止日元匯價過度走強,但美元上行的空間卻在美聯儲繼續寬鬆且美國財政還將擴大赤字支出的背景下仍無出頭之日,這意味著在當前低位持續徘徊將是相當一段時間內美元兌日元匯價的宿命,尤其是在本周美國非農就業數據進一步靴子落地後。

分析師:如果美國騷亂加劇,油價將遭遇獲利了結
① Again Capital LLC合夥人John Kilduff稱,如果國會大廈的騷亂更加嚴重,原油可能是容易遭遇獲利回吐的市場之一。
② 他說,“這確實令人不安...這是個反常的局面,油價已經大幅上漲,所以當前境況為獲利了結提供了一個好機會”。

國際金價續承壓,美指離開近三年低位;民主黨“如願以償”控製兩院,但拜登仍不乏顧慮

周四(1月7日),現貨黃金繼續承壓,因美元指數自近三年低位反彈。之前公布的美聯儲12月會議紀要顯示,決策者對進一步擴大購債表現出節製。不過民主黨贏得美國參議院控製權,為總統當選人拜登上任後推出更大規模的財政刺激計劃清除障礙。交易商認為美國貿易逆差和預算赤字巨大且還要不斷增長,這將使美元承壓。
國際金價續承壓,美指離開近三年低位;民主黨“如願以償”控製兩院,但拜登仍不乏顧慮
北京時間20:31,現貨黃金下跌0.16%至1915.45美元/盎司;COMEX期金主力合約上漲0.40%至1916.2美元/盎司;美元指數上揚0.46%至89.833。

金價上日收跌逾1.6%,美元指數上日則錄得2018年3月27日以來新低的89.206。
國際金價續承壓,美指離開近三年低位;民主黨“如願以償”控製兩院,但拜登仍不乏顧慮

民主黨如願以償


佐治亞州選出了該州曆史上第一位黑人參議員Raphael Warnock,以及參議院最年輕的議員Jon Ossoff。雖然共和黨和民主黨在參議院100個席位各占了一半,但是如果出現表決票數平手的時候,擔任參議院議長的候任副總統哈裏斯將投下決定性一票,這就使民主黨可以控製參議院。

民主黨掌控參議院對美元構成利空,因美國預算和貿易赤字可能進一步擴大。悉尼研究公司Deep Data Analytics的主管Mathan Somasundaram表示:“這基本上是再通脹題材。”他並稱,美國民主黨全面獲勝出乎多數投資者的預料,“盡管隻是微弱優勢,這也會使民主黨獲得兩年的窗口期(以實現其議程)……看看他們試圖通過的政策吧。”

國會確認拜登勝選

美國民主黨在佐治亞州取得驚人的選舉勝利之後,國會確認民主黨人拜登獲得了足夠的選舉人團票數,在11月3日的選舉中擊敗共和黨總統特朗普。

短期來看,拜登的行政與司法提名人選的確認將能輕鬆過關,因為這隻需要獲得多數票。而在民主黨從共和黨手中奪下參議院各委員會主席位置的情況下,拜登政府也可能躲過諸多令人煩擾的調查。

更重要的是,民主黨人與新的多數黨領袖舒默將有權掌控參議院日程表,以及哪些議案要優先表決。可想而知,這將能讓舒默、拜登以及眾議院議長佩洛希合作,推動那些可能吸引溫和派共和黨人支持的舉措。

舒默周三表示,新一屆國會的當務之急是向多數美國人發放2000美元的支票。之前這項提案在參議院擱淺,當時的多數黨領袖麥康奈爾拒絕將其付諸表決。

拜登的一位助手表示,拜登團隊相信,共和黨人如果反對新冠疫情紓困,亦不讚成以比較適度的成本提供資金用於疫苗分發和學校重開,這樣將會在政治上很不受歡迎。

盡管現任總統特朗普支撐者闖入國會,抗議國會確認拜登勝選,並引發混亂。但特朗普已經表示,1月20日拜登上任時將會有序交接。黃金避險功能並未得到施展。

瑞穗證券首席外匯策略師山本雅文認為,民主黨掌控美國參眾兩院,對美元的命運有好有壞,“美元兌澳元等商品貨幣及新興市場貨幣的表現仍將較疲弱。但美債收益率上升應會利好美元兌歐元和日元,因為美元低估了拜登主政下美國經濟複蘇的潛力。”

拜登仍會有所顧慮

然而,民主黨在眾參兩院的優勢微乎其微,這仍能讓共和黨人更加大膽地去盡力阻撓民主黨的提案。在參議院席次兩黨各半的情況下,拜登有必要對共和黨讓步才能讓事情取得實質進展,拜登最具野心的幾個議案的立法可能要稍加等候,即使黨內進步派會就這些立法進度向他與民主黨幾位領袖施壓。

財富谘詢公司Girard的投資長Tim Chubb表示:“讓我們有點猶豫的是,經濟仍然非常脆弱,我認為民主黨不太可能像市場預測地那樣能夠輕鬆通過所有想通過的政策。”

盡管民主黨取得控製權,但拜登最初的行動將會慎之又慎。預計他僅會要求新增不到1萬億美元的新冠紓困撥款,包括經濟刺激、對各州和地方政府的支持以及學校重新開學和疫苗分發所需資金,通脹預期可能無法如市場所料的那樣快速抬頭,黃金多頭需有所節製。

美聯儲克製購債


美聯儲上月的政策會議紀要顯示,美聯儲官員幾乎一致投票決定維持購債計劃不變。這令許多分析師和投資人感到失望,他們認為聯儲應當擴大購債,以更好地支撐經濟度過新冠疫情。

加州Silicon Valley Bank資深匯市交易員Minh Trang表示:“目前為止,大家至少已經做空美元六個月或九個月了,大家當然要時不時地稍微喘口氣。”

但上月會議紀要也顯示,決策者給未來是否以及何時做出調整留下了很大餘地。在如何判斷何時取得了進一步實質性進展方面,與會委員評論說:“這個判斷將建立在廣泛的定性分析的基礎上,而不是基於具體的數字標準或閾值。”

亞特蘭大聯儲主席博斯蒂克本周接受采訪時表示,他認為可能到春季末或夏季時,受疫情影響的企業和民眾才有可能恢複“更加正常的互動...年中時將會非常強勁。”

這樣一來,美聯儲至少可以開始討論如何以及何時撤出每月購買1200億美元債券的計劃。如果疫苗接種措施成功的話,這個條件可能在今年“短期內”得到滿足。

如果新冠病苗接種獲得普遍成功,導致經濟複蘇速度快於預期,那麼可能為政策製定者提供更廣泛的回旋餘地,以便他們在未來幾個月開始考慮調整債券購買計劃,美元下行趨勢才有可能得到逆轉。

現貨黃金短線承壓1930美元


小時圖上看,金價處於自1901美元開啟的((b))浪,反彈目標位在1930美元附近。((b))浪是自1959美元開啟的下行ii浪的子浪,ii浪料細分為((a))((b))((c))三子浪。i浪是隸屬於自1764美元開啟的上行(i)浪的子浪。
國際金價續承壓,美指離開近三年低位;民主黨“如願以償”控製兩院,但拜登仍不乏顧慮
日線圖上看,金價自1764美元開啟上行((iii))浪走勢,((i))浪是((iii))浪的三級子浪。((iii))浪的38.2%目標位在2002美元,((iii))浪是自1451美元開啟的上行5浪的子浪。
國際金價續承壓,美指離開近三年低位;民主黨“如願以償”控製兩院,但拜登仍不乏顧慮

美油再刷逾十個月新高,欲站穩50關口,拜登上台後或“助攻”OPEC+

周四(1月7日)歐市盤中,美國原油期貨價格連續第三個交易日走升,刷新2020年2月底以來新高51.28美元/桶,現回吐部分漲幅交投於51美元上方,美國總統特朗普的支持者衝擊國會後,投資者關注沙特阿拉伯單方面同意減產後供應緊張的可能性。

截至發稿,美國原油期貨價格報50.美元/桶,漲0.62%;布倫特原油期貨價格報54.14美元/桶,跌0.18%。

美油再刷逾十個月新高,欲站穩50關口,拜登上台後或“助攻”OPEC+

美國抗議者采取暴力行動,這些抗議者衝進美國國會,企圖推翻民主黨人拜登贏得11月3日總統大選的結果。在數百名抗議者闖入並試圖迫使國會否定特朗普總統敗選後,國會大廈的警衛動用了催淚瓦斯。此前不久特朗普的一些共和黨同僚做出最後努力試圖推翻選舉結果。

據美媒NBC新聞報道,當地時間1月6日,美國國會遭特朗普支持者攻破,震驚全美。當天晚上,首都華盛頓市長鮑澤宣布,延長公共緊急狀態15天,一直持續到下任總統就職典禮第二天。鮑澤稱,有人可能在就職典禮期間繼續進行暴力抗議。

本周早些時候,由石油輸出國組織和包括俄羅斯在內其他產油國組成的OPEC+召開會議後,全球最大的石油出口國沙特阿拉伯表示,將在2月和3月自願減產100萬桶/天。

OANDA高級市場分析師Edward Moya表示,由於拜登政府將限製美國原油產量,沙特初步緩解了供應過剩的擔憂,且美元似乎將持續承壓,美國原油期貨價格似乎將走高。

美元貶值將會使石油價格更便宜,因為石油主要以美元交易。此外美國石油協會(API)及美國能源信息署(EIA)庫存數據均顯示上周原油庫存降幅超預期,也為油價提供支撐。不過分析認為,原油庫存下降是一種典型的年終現象,因為能源公司將石油從庫存中取出,以避免繳稅。

具體數據顯示,美國截至1月1日當周EIA原油庫存減少801萬桶,預期減少270萬桶,前值減少606.5萬桶;美國截至1月1日當周EIA汽油庫存增加451.9萬桶,預期減少90萬桶,前值減少119.2萬桶;截至1月1日當周EIA精煉油庫存增加639萬桶,預期增加120萬桶,前值增加309.5萬桶。

道明證券策略師認為,沙特減產和OPEC對需求疲軟的靈活反應很可能會使美國原油期貨價格在50美元/桶上方站穩腳跟,而布倫特原油價格在不久的將來也會升破55美元,由於OPEC+將在2月和3月出現大量庫存減少,油價大幅反彈,這是OPEC+決定比先前預期的增產42.5萬桶/日,以及沙特阿拉伯誓言單方面實施100萬桶/日的自願減產的直接結果,總的來說,能源市場將OPEC+的決定解讀為新年禮物。

該行指出,由於沙特減產以及總體願意靈活應對需求疲弱,很可能會看到美國原油價格升向50美元,布倫特原油升破55美元,盡管如此,市場不應預期油價上漲將演變成遠高於上述水平,因為價格上漲可能被視為給美國頁岩生產商注入了活力,否則預計美國頁岩生產商的產量增長前景將黯淡;美國的產出增長將無法抵消該協議所帶來的大量庫存減少,除非價格大幅上漲,超過盈虧平衡點,這表明地緣政治風險可能仍是2021年能源市場的主要下行風險。

芝加哥商業交易所集團原油期貨市場最新數據顯示,周三原油未平倉合約增加約1.14萬份,逆轉周二跌勢。另一方面,成交量下降近20.65萬份合約,結束兩連增。

黃金T+D收盤回落調整,諸多因素仍是金價支撐

周四(1月7日)上海黃金交易所黃金T+D收盤下跌0.86%至397.53元/克;白銀T+D收盤下跌0.60%至5646元/千克。金價收跌,金價在連續上漲4個交易日後回落,主要因樂觀的疫苗消息和多頭投機頭寸的踩踏平倉,不過諸多因素仍然是金價中期支撐。

對美國政局的擔憂情緒短期給金價帶來支持,民主黨險勝參議員決選有望推出更多刺激措施,此外美聯儲方面繼續維持極度寬鬆的措施,都是金價中期有力的支撐。

黃金T+D收盤回落調整,諸多因素仍是金價支撐

上海黃金交易所2021年1月7日交易行情,黃金T+D成交量60.588噸;

黃金T+D收盤下跌0.86%至397.53元/克,成交量60.588噸,成交金額240億5494萬7400元,交收方向“多支付給空”,交收量21.876噸;

迷你金T+D收盤下跌0.80%至398.05元/克,成交量9.7992噸,成交金額38億8884萬1152元,交收方向“空支付給多”,交收量25.758噸;

白銀T+D收盤下跌0.60%至5646元/千克,成交量17695.594噸,成交金額994億1864萬5598元,交收方向“多支付給空”,交收量25.590噸

黃金T+D收盤回落調整,諸多因素仍是金價支撐

對美國政局的擔憂激發避險情緒支撐金價



當地時間1月6日,在特朗普近期“進京勤王”的反複號召之下,他眾多的狂熱支持者暴力衝擊美國國會大廈,阻止國會議員們認證拜登勝選的工作,進而引發大規模騷亂,舉世嘩然。

對此,當選總統拜登將事件稱之為“叛亂”,而包括副總統彭斯與參議院共和黨領袖麥康奈爾等人也公開譴責衝進國會的示威者,與特朗普“切割”。

目前,特朗普的總統任期僅剩14天時間,但外界都認為騷亂事件由他一手煽動,且影響過於惡劣,美國國內商界團體、民主黨人甚至是部分共和黨人都已表示,特朗普應立即被“免職”。

《華盛頓郵報》則發表社論文章指出,特朗普不適合在接下來的14天繼續擔任美國總統,他擁有巨大的總統權力,對於公共秩序和國家安全而言,每分每秒都是一種威脅。

另據美聯社報道,6日上午,特朗普在白宮外召集了眾多支持者們一同舉行集會,宣稱大選結果存在虛假性,並號召他們前往國會大廈遊行示威,但這一行動隨後演變為了一場衝擊國會的嚴重暴力事件。

暴力事件發生之初,人們的反應大多還是措手不及或是震驚,但隨著當天晚些時候人群被驅離,國會大廈被重新清空,美國國內許多人對於特朗普煽動此事件的憤怒逐漸爆發。

根據日程安排,在大選中勝選的拜登,將於當地時間1月20日正式宣誓就職下一任美國總統,而目前,現任總統特朗普還剩下14天的任期。但事到如今,許多人希望特朗普能夠提前下台離任。

美國商界協會要求罷免特朗普,民主黨議員起草罷免文件



據報道,在國會騷亂事件發生後,美國製造商協會(NAM)立刻敦促美國政府官員考慮免除特朗普的總統一職。

美國製造商協會主席兼CEO傑伊·蒂莫斯言辭極為強硬,他表示,特朗普煽動暴力,企圖保住總統權力,所有替他辯護的民選政治人物都違背了各自對憲法的誓言,也違背了“民主”。同時,他要求副總統彭斯認真考慮同內閣合作,援引憲法第二十五條修正案將特朗普“免職”。

報道指出,根據美國憲法第二十五條修正案第四款之規定(此前從未被援引):凡當副總統和行政各部長官的多數或國會以法律設立的其他機構成員的多數,向參議院臨時議長和眾議院議長提交書面聲明,聲稱總統不能夠履行總統職務的權力和責任時,副總統應立即作為代理總統承擔總統職務的權力和責任。

報道還稱,其他商界團體也發表了強有力的聲明,但措辭並沒有像美國製造商協會來得那麼強硬。而一些美國公司的高層人士也對此事作出了回應。

蘋果公司CEO蒂姆·庫克隱晦地表示,有人應對此次騷亂負責,當前政府向拜登政府的權力過渡進程也必須完成。

摩根大通董事長兼CEO傑米·戴蒙則說,我們的領導人有責任呼籲結束暴力,接受選舉結果,並像我們發展民主製度的幾百年來那樣,支持權力的和平過渡。現在是時候團結起來了。

而作為特朗普的盟友,黑石集團CEO史蒂夫·施瓦茨曼則在一份聲明中稱,總統今天講話後所發生的騷亂令人感到震驚,這是對美國人所珍視的民主價值觀的侮辱。我對暴徒們企圖破壞憲法的行為感到無比震驚。

此外,在美國政界,眾多民主黨人也對特朗普煽動騷亂的行為表達了不滿。事件發生後,民主黨籍眾議員伊爾漢·奧馬爾表示,自己正在起草文件,準備彈劾現任總統特朗普。而她的這一行動,也得到了另一位民主黨籍眾議員科爾特斯的讚同。

此後,要求特朗普立即下台的呼聲在社交媒體上迅速蔓延開來。像是民主黨籍眾議員大衛·西西林(David Cicilline)就認為,美國國會應該在當地時間周四(7日)“彈劾”特朗普並將其“定罪”。“這太離譜了,這都是總統造成的。”

《紐約時報》專欄作家托馬斯·弗裏德曼則建議,參議院共和黨領袖麥康奈爾應該率領一個由共和黨領導人組成的代表團前往白宮,告知特朗普必須立刻辭職的消息,不然的話,共和黨人將與民主黨人聯手彈劾他。

據報道,越來越多的共和黨人也認為,特朗普應該在1月20日之前就被免職。報道稱,其中4名接受采訪的人呼籲援引美國憲法第二十五修正案,另外2人則表示特朗普應該被彈劾。

《華盛頓郵報》在6日所發表的社論文章中明確認為,當天這場國會騷亂的責任完全應由特朗普負責,特朗普的行為已經表明,他繼續執政會對美國的“民主”構成嚴重威脅,因此他應該被免職。

民主黨險勝參議員決選,有望推出更多刺激計劃將支撐金價



民主黨在佐治亞州兩場參議院決選中險勝,以50席和共和黨持平,副總統卡瑪拉·哈裏斯將擔任參議院議長,民主黨將能在參議院勉強贏得51票,以極其微弱的優勢占據國會多數席位。

這使拜登有機會通過他的一些國內政策計劃,包括一些稅收提案。但是,他在競選中提出的那些雄心勃勃的議程,可能無法期待了。民主黨贏得參議院和眾議院的微弱多數,加上共和黨的有限支持,意味著拜登必須讓一小部分民主黨溫和派滿意,才能通過法案。

拜登在2021年會在預算法案加入什麼內容?可能性似乎無窮無盡:移民、基礎設施、增稅、減稅、免費大學教育、醫療保健、氣候變化,等等。而《福布斯》資深撰稿人Howard Gleckman的猜測是,基礎設施投資和資金以及《平價醫療法案》(Affordable Care Act)的一些改革將排在首位;一些適度的減稅措施也有可能。

拜登還可能試圖利用一項新的抗疫救濟或刺激法案作為工具,在今年早些時候通過一些永久性法案,但這是一項艱難的“大工程”。

事實上,拜登隻有一年的時間來爭取立法上的勝利,因為到2022年,議員們都在忙於自己的重新選舉。國會選舉每兩年一次,其中一次國會選舉與四年一度的總統選舉同時舉行,而另一次則在總統任期之間舉行,今年的情況屬於後者。

但是,拜登任期第一年恐怕要忙著控製疫情,無暇顧及其他優先事項,這也意味著,那些不在拜登2021年優先考慮名單上的計劃,可能永遠也排不上號了。

即使民主黨占多數席位,這屆國會會也不開可能像拜登在競選中提議的那樣,在未來10年內對企業和高收入家庭增稅3萬億美元,不過部分企業增稅政策還是可能出台的。

相比之下,拜登提出的為中低收入家庭減稅1萬億美元的計劃可能會獲得通過,包括擴大一些可退還的稅收抵免,如勞動所得稅抵免和兒童稅收抵免,以及一些針對低收入工人的新的退休儲蓄激勵措施。

比特幣飆升側面印證市場避險需求,但比特幣上漲也會限製金價漲勢



在狂熱動蕩的走勢中再創新高的比特幣,推動加密貨幣市場的總市值周四首次突破1萬億美元。

追蹤機構CoinGecko的數據顯示,過去一年加密貨幣市場的總市值提高了五倍,達到了這一裏程碑。策略師列舉出的驅動因素包括投機性散戶交易者、追隨趨勢的量化基金、富人乃至機構投資者的旺盛需求。

根據報價,比特幣周四一度漲4%,突破37000美元,過去一年漲了三倍多。目前,比特幣約占加密貨幣市場總市值的三分之二,其次是以太幣占了約14%。以太幣年初迄今的漲幅也高達62%。

在全球充斥著財政和貨幣刺激的背景下,數字貨幣可謂節節攀升,盡管一些評論人士擔心泡沫必不可免會破滅,另一些人則質疑加密貨幣市場的基本透明度。比特幣的支持者認為,它為美元疲軟和通脹加劇風險提供了避險手段,有點像黃金,但批評者認為這兩種資產不具可比性。

根據數據,活躍比特幣賬戶的數量已接近2017年末的曆史高位,這或許是一些持有人打算賣出的一個信號。不到2%的賬戶擁有95%的比特幣供應,因此少數幾筆大交易就能夠影響價格。上一次比特幣盛極而衰始於2017年底。

一些交易員指出,摩根大通對比特幣長線有望升至146000美元的預測,可能給漲勢添了一把火。其他人則表示,美國法規更新後允許銀行使用一些波動性較小的加密貨幣進行支付,提振了市場人氣。

美聯儲會議紀要維持購債不變,但決策者對未來做出調整留下餘地



美聯儲於北京時間周四(1月7日)淩晨公布的政策會議紀要顯示,美聯儲官員幾乎一致投票決定維持購債計劃不變,但為決策者未來是否以及何時做出調整留下了很大餘地。

所有與會委員在會上同意,美聯儲應承諾維持購債計劃不變,直到在實現美聯儲經濟目標的過程中取得“進一步實質性進展”,周三發布的會議記錄顯示,“幾乎所有”決策者讚成維持目前的資產購買組合不變,而不是像一些分析師主張的專注於較長期美國公債。

但在如何判斷何時取得了“進一步實質性進展”方面,與會委員評論說,這個判斷將建立在廣泛的定性分析的基礎上,而不是基於具體的數字標準或閾值。

如果出現諸如新冠病苗接種導致經濟複蘇速度快於預期等情況,這一措辭可能為政策製定者提供廣泛的回旋餘地,以便他們在未來幾個月開始考慮調整債券購買計劃。

政策製定者一致同意的一項要求是,有必要“早在”經濟複蘇狀況可能確實為調整每月1200億美元購債計劃提供理據之前,就表明他們在這場辯論中的立場。

美聯儲在12月的會議上決定維持月度債券購買計劃不變,這令分析師和投資者感到失望,他們認為美聯儲本應擴大該計劃,以便在新冠疫情期間更好地支持經濟。

周三公布的會議記錄提供了是何種因素推動其作出這一決定的更多細節,也開啟了有關聯儲官員在未來幾個月裏如何調整貨幣政策的討論。

最近幾天,美聯儲官員已開始就他們辯論的下一階段發表自己的看法-此次討論可能取決於3.3億美國人的疫苗接種取得成功的情況。

這樣一來,美聯儲至少可以開始討論如何以及何時撤出每月購買1200億美元債券的計劃。自去年春季以來,美聯儲一直在購買債券,以維持金融市場的運轉,並將長期利率維持在曆史低位。

美聯儲在12月表示將繼續購債,直到經濟恢複充分就業和推動通脹率升至美聯儲2%的目標方面“取得進一步實質性進展”。博斯蒂克稱,如果疫苗接種措施成功的話,這個條件可能在今年“短期內”得到滿足。

現貨黃金反彈受限,美債收益率創十個月新高,美聯儲上月一決定令市場失望

周四(1月7日),現貨黃金小幅反彈,因民主黨完勝佐治亞州參議院決選,提振了市場對美國推出新的刺激措施的預期,但美國國債收益率大幅飆升帶動美指反彈,抑製了金價升勢。

北京時間16:33,現貨黃金上浮0.05%至1919.52美元/盎司;美元指數上漲0.18%至89.58。
現貨黃金反彈受限,美債收益率創十個月新高,美聯儲上月一決定令市場失望

金價上日錄得去年11月9日以來高位至1959.26美元/盎司,但終盤收跌逾1.6%至1900美元關口附近。10年期美債收益率自去年3月以來首次升破1%關口,幫助美指從上日錄得的2018年3月下旬以來低位89.21反彈。

民主黨贏得佐治亞州參議院決選的2個席位,從而實現了同時掌控國會參眾兩院的目標,有利於即將上台的拜登政府更加順利地推行財政刺激措施,通脹預期進一步走強。

美國總統特朗普的一些支持者衝進國會大廈,企圖推翻他大選失利的結果,迫使國會暫時推遲認證總統當選人拜登勝選的會議。但市場反應不大。

DailyFX外匯策略師Ilya Spivak表示:“黃金上日遭遇整體拋售,我們周四隻是看到了觸底之後的一些修正性漲幅。”他表示,市場還在考慮進一步刺激措施對經濟和資產的影響。

舒默周三表示,新一屆國會的當務之急是向多數美國人發放2000美元的支票。之前這項提案在參議院擱淺,當時的多數黨領袖麥康奈爾拒絕將其付諸表決。

OANDA的高級市場分析師Jeffrey Halley表示:“美債收益率大幅上漲對美元空頭形成阻擊,但美元貶值勢頭料貫穿2021全年。在這種環境下,黃金價格強勢不會逆轉。”

隔夜公布的美聯儲12月會議紀要顯示,決策者幾乎一致決定,維持債券購買計劃不變。這令許多分析師和投資人感到失望。他們認為聯儲應當擴大購債,以更好地支撐經濟度過新冠疫情。

美國國會批準了近9000億美元救援計劃,包括美聯儲秋季一直呼籲的為失業者和小企業提供幫助,這有助於彌補疫情衰退造成的收入缺口。但仍不清楚疫苗何時能讓商業回歸常態,或是否能讓美聯儲調整資產購買計劃,特別是鑒於實際的接種速度慢於預期。

現貨黃金短線承壓1930美元


小時圖上看,金價處於自1901美元開啟的((b))浪,反彈目標位在1930美元附近。((b))浪是自1959美元開啟的下行ii浪的子浪,ii浪料細分為((a))((b))((c))三子浪。i浪是隸屬於自1764美元開啟的上行(i)浪的子浪。
現貨黃金反彈受限,美債收益率創十個月新高,美聯儲上月一決定令市場失望
日線圖上看,金價自1764美元開啟上行((iii))浪走勢,((i))浪是((iii))浪的三級子浪。((iii))浪的38.2%目標位在2002美元,((iii))浪是自1451美元開啟的上行5浪的子浪。
現貨黃金反彈受限,美債收益率創十個月新高,美聯儲上月一決定令市場失望

歐市盤前:亞洲股市普遍上漲,美油再創十個月新高,美元黃金攜手小漲

周四(1月7日)歐市盤前,美元指數窄幅震蕩,此前民主黨贏得美國參議院控製權。歐元兌美元小幅下跌,因美元小幅走強。現貨黃金小幅上漲,特朗普支持者衝擊立法會令避險黃金獲得支撐。美油大幅上漲,亞洲股市普遍上漲,風險情緒回升,且EIA原油庫存意外大跌,另外沙特自願減產的利好餘溫猶在。
歐市盤前:亞洲股市普遍上漲,美油再創十個月新高,美元黃金攜手小漲

亞洲時段行情回顧


亞洲時段,美元指數窄幅震蕩,現報89.53,漲幅0.14%,此前民主黨贏得美國參議院控製權,為總統當選人拜登上任後推出更大規模的財政刺激計劃清除障礙。 分析師大都假設民主黨掌控參議院對全球經濟增長及大多數的風險資產是淨利多,但對債市和美元是利空,因美國預算和貿易赤字可能進一步擴大。瑞穗證券首席外匯策略師山本雅文認為,民主黨掌控美國參眾兩院,對美元命運的影響有好有壞。加州Silicon Valley Bank 資深匯市交易員Minh Trang表示,“目前為止,大家至少已經做空美元六個月或九個月了,大家當然要時不時地稍微喘口氣。”

亞洲時段,歐元兌美元小幅下跌,現報1.2311,跌幅0.13%,因美元小幅走強。策略師們指出,歐元正在向1.25逼近,過去六年來其從未持續高於這一水平,因為歐洲央行口頭表示會阻止歐元走高。法國農業信貸銀行G10外匯研究主管Valentin Marinov表示:“我相信,如果歐元還能持續上漲的話,1.25是歐洲央行認為歐元進入高估值的門檻,而這會損害歐元區在國際上的競爭力。不過,歐洲央行可能在歐元尚未升至該位置就開始口頭干預,尤其是如果歐元區通脹繼續令人失望的話。”

亞洲時段,現貨黃金小幅上漲,現報1921.37美元/盎司,漲幅0.14%,美國民主黨周三在佐治亞州兩個參議院席次決選中大獲全勝,提振了美國股市,美債收益率突破1%,這打壓了金價,但特朗普支持者衝擊立法會令避險黃金獲得支撐。美聯儲上月的政策會議記錄顯示,美聯儲官員幾乎一致投票決定維持購債計劃不變,但為決策者未來是否以及何時做出調整留下了很大餘地。Amherst Pierpont Securities首席經濟學家Stephen Stanley表示,“聽起來沒有太多調整的動力,我懷疑除非收益率曲線長端被認為漲到失控,否則很難看到調整購債結構。”

亞洲時段,美油大幅上漲,現報51.09美元/桶,漲幅0.91%,亞洲股市普遍上漲,風險情緒回升。EIA原油庫存意外大跌,另外沙特自願減產的利好餘溫猶在。截至1月1日當周,原油庫存銳減801萬桶,至4.855億桶,為8月以來最大降幅,超過分析師預估的下降270萬桶。根據周二達成的2月份產量協議,大多數OPEC+成員國將保持產量不變,而沙特阿拉伯已承諾將大幅自願減產。德國商業銀行分析師Carsten Fritsch在談到第一季度時表示:“沙特進一步減產能防止石油市場出現供應過剩的情況。”

歐市盤前:亞洲股市普遍上漲,美油再創十個月新高,美元黃金攜手小漲
(亞洲股市表現一覽)

財經數據


歐市盤前:亞洲股市普遍上漲,美油再創十個月新高,美元黃金攜手小漲

財經事件


22:00 美國費城聯儲主席哈克費城聯儲主席哈克在線上費城商業期刊經濟預測就經濟前景發表講話

22:30 2021年FOMC票委、裏奇蒙德聯儲主席巴爾金發表講話

次日01:00 美國聖路易斯聯儲主席布拉德就經濟前景和貨幣政策發表講話

次日02:00 2021年FOMC票委、芝加哥聯儲主席埃文斯參加威斯康辛銀行家協會中西部經濟預測論壇的線上問答環節

亞洲時段消息回顧


日本單日新增新冠病例數首超6000例
日本廣播協會電視台發布的新冠疫情最新統計數據顯示,日本6日新增新冠確診病例6001例,單日新增首次超過6000例,累計確診259438例;新增死亡病例65例,累計死亡3821例。據悉,日本首相菅義偉準備7日經過專家谘詢會議以及在日本國會報告後正式宣布東京都及其周邊3縣進入緊急狀態。日本媒體預計緊急狀態將從8日持續至2月7日。(新華視點)

美疾控中心:輝瑞疫苗接種後已報告21起過敏反應
美國疾病控製和預防中心6日發布的一份報告顯示,截至2020年12月23日,全美共有1893360人接種了第一劑輝瑞新冠疫苗,共報告了4393起不良反應事件(不良反應率約為0.2%),其中包括21起過敏反應。(新華社)

Moderna疫苗獲批,助力歐盟對抗疫情
① Moderna Inc.的新冠疫苗獲得了歐盟的批準,為歐盟對抗疫情反彈提供了第二種疫苗。歐盟委員會周三給予該疫苗有條件授權,此前數小時歐盟藥品監管機構建議授權使用該疫苗。Moderna表示,將從下周開始交付疫苗。
② 歐盟領導人正面對著越來越大的壓力,需要加快批準和部署疫苗,以控製住歐洲病例的激增。歐盟上周開始接種由輝瑞和BioNTech SE開發的疫苗,但接種速度並不均衡,與英國和美國相比較顯得遜色。
③ 到目前為止,法國的疫苗接種人數不足10,000人,而德國的疫苗接種人數則超過30萬,從而加大了法國總統馬克龍加快接種疫苗的壓力。相比之下,美國已經為超過500萬人接種了疫苗,英國則超過130萬

“今天是讓美國恥辱的日子!” 美國參議員舒默:全世界都看見了
在特朗普支持者6日攻占國會後,美參議院民主黨領袖查克·舒默發表演講,將此次事件同珍珠港事件相較,稱今天是“讓美國覺得恥辱的日子”。舒默說:“富蘭克林·羅斯福總統在1941年12月7日曾經說過,‘我們必須永遠記住這個恥辱的日子’。不幸的是,我們現在要把2021年1月6日也加入到這個讓美國永遠覺得恥辱的日期名單中了。” (環球網)

美國製造商協會稱內閣應考慮免除特朗普總統職務
① 美國商界領袖譴責唐納德.特朗普煽動圍攻國會大廈的支持者,全國製造商協會負責人稱,副總統邁克.彭斯應當“認真考慮”與內閣協作免除特朗普總統職務。
② 這個遊說團體曾支持特朗普的許多主張,如今其負責人Jay Timmons提出了根據美國憲法第25條修正案來提前終止特朗普剩餘任期的可能性。當選總統喬·拜登將於1月20日宣誓就職。
③ Jay Timmons周三在公告中稱“在這場令人厭惡的事件中,特朗普一直受到他自己政黨成員的喝彩,這加劇了不信任,由此點燃了暴力怒火。這不是法律與秩序,這是騷亂,是暴民政治,是危險的。這是煽動性的行為,這樣的行為應該受到處理。”
④ 第25條修正案設定了一個程序,當總統“無法履行其權力和義務”時,將可以被免職,由副總統接替

華爾街大佬紛紛表態,譴責特朗普支持者的暴力行徑
① 大批美國總統特朗普的支持者周三衝破警察防線闖入了國會大廈,摩根大通、貝萊德、高盛、花旗等多家華爾街頂級公司的老總紛紛呼籲終止發生在那裏的的暴力行為。
② 摩根大通首席執行官Jamie Dimon發表電郵聲明說,“我強烈譴責發生在國家首都的暴力行為,這不是我們的國家和國民該有的樣子。我們由民眾選出的領導人有責任呼籲終止這種暴力行為,接受選舉結果,遵循數百年來我們一直堅持的民主原則,支持權力的和平過渡。”
③ 此前特朗普鼓勵他的支持者齊聚華盛頓為其推翻11月大選結果的努力呐喊助威。示威者闖進國會大廈,中斷了參議院和眾議院正在就拜登所獲亞利桑那州選舉人票是否應予接受進行的辯論。
④ 身為特朗普鐵杆支持者的黑石集團(Blackstone)首席執行官Stephen Schwarzman也譴責了那些暴力抗議者的行為,並呼籲進行權力的有序過渡。“今天總統講話後出現的暴力場面令人震驚,有辱我們美國人一貫珍視的民主價值觀,這些滋事者破壞憲法的行為讓我感到驚訝和恐懼。11月份的時候我就說過,選舉結果已經非常清楚,我們必須要有權力的和平過渡”

機構觀點


花旗:佐治亞州選舉結果加大美元下跌20%的風險
① 花旗集團策略師表示,佐治亞州參議院決選的可能結果“大大提高了”他們先前設想的美元在2021年貶值20%的情景發生的可能性;
② “美元下行進入超速檔,”Calvin Tse和Ebrahim Rahbari寫道,選舉結果“強化了我們先前認為利空美元的幾乎所有因素”,包括對擴大財政刺激的預期、美元計價資產的對衝和資產板塊輪換;
③ 注:花旗集團11月份曾表示,如果新冠疫苗廣泛供應,幫助重振全球貿易和經濟增長,美元在2021年很可能開始幅度高達20%的下跌走勢;
④ 注:美聯社報道,民主黨人Raphael Warnock在佐治亞州擊敗了共和黨參議員Kelly Loeffler,而另一位民主黨人Jon Ossoff似乎也可能取勝。民主黨有望掌控參議院,全球再通脹題材交易再度活躍;
⑤ Tse和Rahbari還寫道,選舉結果將在全球範圍內強化圍繞現代貨幣理論的市場主題;結果“大大強化了美國和全球實施重大貨幣-財政刺激的趨勢

分析師:匯市交易員應該為貨幣戰做好準備
① 路透分析師指出,極端的波動需要極端的反應,而極端的波動正在影響匯市。央行的反應將產生多米諾骨牌效應,迫使其它央行采取相應措施。各國央行不會把這稱作一場戰爭,但外匯交易員應該為此做好準備。
② 這場戰爭已經初露端倪。被美國列為匯率操縱國後,瑞士未加理會。歐洲央行放鬆貨幣政策後,歐元飆升。日元已經逼近100大關。
③ 由此導致的市場波動將削弱央行的政策,並有可能使通脹進一步偏離目標。為了避免放棄通脹目標,瑞士央行等央行可能不得不進一步干預,而歐洲央行和日本央行也可能會首次進行干預。
④ 澳洲、新西蘭和許多新興市場國家的央行也有理由很快開始遏製本幣走強。美國對此如何反應將是關鍵

華泰期貨:原油需求並不樂觀
昨日民主黨贏得參議院控製權,提振加碼財政刺激的預期,但川普支持者衝入國會大廈導致選舉認證程序中斷,對市場造成不確定性,但總體上看,市場風險偏好情緒回升以及美元貶值仍舊支撐油價,然而從原油自身基本面來看,雖然沙特意外減產,但這也印證了一季度需求的複蘇或不及預期,從而形成供需兩弱的格局,需求複蘇的幅度與速度才是油價上漲的最大動力,未來仍需關注疫情發展以及美國財政刺激力度,從當前原油實貨市場的情況看,目前並不樂觀,西非原油的銷售較為緩慢,市場需求疲軟,此前印度與中國的采購節奏明顯放緩。